LA PRIMERA EN LA FRENTE

Les recomiendo que se apunten a unos de nuestros cursos online, estoy seguro que por mucho que sepan o crean conocer los mercados siempre pueden aprender algo nuevo.Otra de las ventajas de hacer un curso es que te pone en marcha, agudizas el ingenio, miras mucho mejor y mas detenidamente lo que haces.

Ayer me decidí a publicar por primera vez una de mis estrategias con opciones, por suerte no es que fuera bien es que fue muy bien, también podría haber ido mal, claro.
Las opciones son increíbles en un día puedes doblar tu inversión y también puedes perderla, pero como comentamos en nuestro curso de opciones, en caso de bajada siempre hubiera perdido menos proporcionalmente por el aumento de la volatilidad.

Nota : Para los inscritos en el curso de Opciones: si quieren saber como sigue la estrategia que he planteado sobre Brasil-EWZ* , lean la segunda "precauciones de la experiencia" del tema Estrategias (1ª parte).

MERCADOS

De momento tenemos a la tropa dividida, por una parte tenemos los que ya han cambiado a Tendencia Bajista como el Ibex-35 y por otro aun tenemos oficiales que mantienen la Tendencia Alcista como el Nasdaq-100 QQQQ* ( al menos de momento). Nosotros como seguidores de tendencias lo que necesitamos es que la tendencia se clarifique y si puede ser con fuerza, sea del lado que sea.
Pueden seguir las tendencias actualizadas de los valores mas importantes del Ibex en nuestra web http://www.seguimientodetendencias.com/

INDITEX

De los valores que he analizado hasta ahora del Ibex-35 Inditex es sin duda una de las apuestas mas solidas que he visto. La Tendencia actual es plenamente alcista, le ha afectado muy poco el retroceso generalizado de los últimos días.

Tendencia actual : Se inicio el 31 de Marzo de este año cuando Inditex cerraba a 29,35 € ,la revalorización de la tendencia en estos momentos es de un 36,05 %.

¿ Y AHORA QUE HAGO ?

Es la pregunta que todos nos estamos haciendo y la verdad es que la respuesta no es facil. Casi siempre pasa igual al inicio de una nueva tendencia, es dificil confiar en el Sistema pensamos que es un simple corrección, que los fundamentales son buenos,etc.

Les digo lo que yo he hecho: ayer inverti en opciones Call fuera del dinero sobre Brasil-EWZ* con un riesgo muy bajo, como con el resto de posiciones ire cerrando uno a uno los valores que cambien de Tendencia, como sucedio con una posición que liquide en el Rusell 2.000 - IWM* .

Respecto a posiciones cortas o bajistas, vuelvo a repetir lo que comente ayer no tomare ninguna hasta que el Nasdaq 1000-QQQQ* cambie a Tendencia Bajista.

DEJA VU-3

Hace días que estamos siguiendo el paralelismo entre el pasado intento de asalto de los 10.000 puntos en el Ibex-35 y el actual intento de asalto de los 12.000 puntos, hasta ahora los movimientos son casi idénticos con la única diferencia que el 10 de Julio nos quedamos a un 0,10 % del cambio de tendencia y en esta ocasión nos hemos pasado por un 0,14 % , nuestro sistema S.A.B. ha dado señal de cambio de tendencia.

En el caso del 10 de Julio al día siguiente que era Lunes subimos un 2,38 % y hoy hemos subido un 2,22 %. Creo que seguiremos con la saga, no te pierdas el DEJA VU -4.

Si quieres consultar los DEJA VU anteriores baja con el scroll hacia abajo.

BANC SABADELL

Banco de Sabadell esta en Tendencia Bajista desde el 16 de Octubre cuando cerro en 4,93 €.
Segun nuestros sistema la situación es de tendencia bajista consolidada al presentar una situación de 3-red .

Historico año 2.009 :

1. Tendencia Bajista iniciada el 9 de Enero con Banco Sabadell cotizando a 5,13 €.
2. Cambio a Tendencia Alcista el 2 de Abril cotizando a 3,84 €.
3. Tendencia Plana del 18 de Junio al 22 de Julio cotizando de 4,36 € a 4,47 €.
4. Tendencia Alcista del 22 de Julio (4,48€) al 16 de Octubre.

Nota : En determinadas acciones con valores nominales muy pequeños, como en el caso del Sabadell, nuestra metodologia admite dar un margen de dos dias a la nueva tendencia antes de darla por constituida. Es decir si el valor nos presenta una situación de cambio de tendencia (2-black or 2-red) necesitamos que esta se repita al menos dos dias para poderla dar como valida.

ULTIMA HORA

Señores los datos son los que son y el Ibex-35 ha cambiado a Tendencia Bajista, como hemos comentado en multitud de ocasiones sabemos cuando se inicia una tendencia lo que no sabemos es cuanto tiempo puede durar si semanas, meses o solo un día.

Los principales valores del Ibex publicados en nuestro blog http://www.seguimientodetendencias.com/ siguen en tendencia alcista, además de los índices americanos que de momento continúan en tendencia alcista.

Sera el Ibex-35 el primero y los demás le seguirán, no se preocupen los sabremos en pocas sesiones.

TELEFONICA - ULTIMA HORA MERCADOS

Quien no ha comprado alguna vez acciones de Telefónica, los mas viejos recordaran que se les llego a poner el mote de " las matildes". Creo que es un valor que ha pasado de ser una tecnológica hace años a ser en estos momentos una suministradora.

La tendencia actual de Telefónica es plenamente alcista desde el 19 de mayo de este año cuando cerramos en 14,89 € lo que representa un revalorización del 27,13 %.

El valor se apunto a la tendencia alcista como el resto del mercado el 16 de marzo del 2.009 pero se fue quedando sin fuerza en el entorno de los 14,50 €. Desde el 29 de Abril hasta el 19 de mayo estuvo en Tendencia Plana entre los 14,50 y los 15 €, finalmente rompimos esa tendencia plana con el inicio de la tendencia actual el 19 de Mayo.

Podéis consultar diariamente la tendencia de Telefónica en http://www.seguimientodetendencias.com/

MERCADOS

Si mantenemos este nivel en el Ibex-35 habremos cambiado de tendencia, una tendencia iniciada el 2 de Abril y que probablemente de seguir así llegue a su final.

No obstante digo lo mismo que dije el 10 de Julio y es que no daré por completo y global el cambio de Tendencia hasta que no lo de el Nasdaq100-QQQQ*, que por cierto ayer dio muestras de una enorme debilidad.

GAS NATURAL

MERCADOS

Hace días que vemos debilidad en los mercados, las tendencias alcistas se están desinflando. Según nuestra metodología cuando una tendencia se mantiene estable durante días en realidad esta retrocediendo, sino miren en nuestro blog de tendencias como cada vez los puntos de cambio a tendencia bajista se van acercando y los margenes reduciendo.

Ahora bien dicho esto la tendencia sigue plenamente alcista en la mayoría de índices internacionales, no cometamos el error de anticiparnos a las señales del Sistema.

Ibex-35: A todos los Seguidores de Tendencias que tienen nuestro S.A.B., les recomiendo que repasen la tendencia del Ibex, miren como llevamos 3 días seguidos en señal de alerta (1-red) situación por otra parte que se ha repetido en varias ocasiones en la actual tendencia.

GAS NATURAL

Hoy analizamos una suministradora (utilities), en nuestros análisis intentamos reflejar las tres ó cuatro ultimas señales de tendencia, por eso verán que no todos los análisis tienen el mismo horizonte temporal.

Tendencia Actual de Gas Natural : Actualmente el valor esta en Tendencia Bajista desde el 15 de Octubre de este año, el inicio de la tendencia se produjo con Gas Natural cotizando a 14,01 €.
Para cambiar a Tendencia Alcista tendríamos que superar los 14,24 €, según nuestra metodología este punto de cambio de tendencia varía cada día.

Histórico de Tendencias y Resultados :

• 1ª señal de Tendencia Bajista del 17/6/09 al 23/06/09=- 4,77 %
• 2ª señal de Tendencia Alcista del 23/6/09 al 6/7/09=+ 0,16 %
• 3ª señal de Tendencia Bajista del 6/7/09 al 15/07/09=-1,86 %
• 4ª señal de Tendencia Alcista del 15/7/09 al 15/10/09=+ 11,63 %
• 5ª señal de Tendencia Bajista del 15/10/09 al ????

Como comentamos repetidamente en nuestro curso de "Seguimiento de Tendencias "nuestro principal enemigo son las Tendencias Planas, es decir la ausencia de tendencias fuertes sean en el sentido que sean.

En el caso de Gas natural vemos que mientras el valor cotiza en el entorno de 12 € nuestro Sistema no nos da señales fiables, pequeñas variaciones hacen que cambiemos muy a menudo de tendencia, la tendencia plana se acaba y rompemos en la señal del 15 de Julio.

FOREX

Los que estéis interesados en el mercado Forex os recomiendo que no os perdáis el Salon Borsadiner que se inaugura en Barcelona el próximo Jueves dia 29, es una buena ocasión para conocer a intermediarios financieros de otros países, personalmente quiero visitar el stand de nuestros patrocinadores Forex Capital Market "FXCM".

BANKINTER

En el Seguimiento de Tendencias únicamente tenemos dos situaciones Tendencia Alcista o Tendencia Bajista, cuando la tendencia es alcista estamos largos en el mercado, cuando la Tendencia es Bajista estamos cortos o fuera del mercado.

Las señales de Tendencia las determina un Sistema Automático (S.A.B.) con un único input el precio de cierre del valor.

1. Bankinter se apunto rápidamente a la Tendencia Alcista iniciada en Marzo de este año, de hecho fue uno de los primeros ya que el 9 de Marzo nos daba señal de Tendencia Alcista,ese dia cerro a 6,66 €.
2. El 16 de Junio nos dio cambio de Tendencia e iniciamos una Tendencia Bajista, en ese momento de cambio Bankinter cerro a 8,64 €.
3. Aguantamos en Tendencia bajista hasta el día 21 de Agosto del 2.009 donde volvimos de nuevo a Tendencia Alcista. Cierre a 8,44 €.
4. La Tendencia Bajista actual la iniciamos el 1 de octubre y sigue plenamente vigente desde entonces. Cotización de Bankinter el día de inicio de la Tendencia 8,49€.

Como conclusión vemos que desde el 16 de Junio presenta, lo que en nuestra metodología denominamos, una Tendencia Plana donde el valor oscila arriba y abajo en un margen muy pequeño.

Las tendencias planas suelen romper mas tarde o mas temprano hacia uno de los lados , en este caso lo mas probable es que rompamos hacia la tendencia bajista que es la que Bankinter presenta en la actualidad.

Resultados ( back-testing)Este estudio pretende darnos datos de los resultados económicos que hubiéramos obtenido especulando a favor de la tendencia, los datos se han elaborado con el Sistema Automático Básico (S.A.B.) que obtienen todas las personas que realizan nuestro curso online de Seguimiento de Tendencias. Los datos no están anualizados.

• 1ª señal de Tendencia Alcista del 9/3/09 al 16/6/09 =+ 29,73 %
• 2ª señal de Tendencia Bajista del 16/6/09 al 21/08/09 =+2,31 %
• 3ª señal de Tendencia Alcista del 21/8/09 al 1/10/09 =+0,59 %
• 4ª señal de Tendencia Bajista del 1/10/09 al ????

MERCADOS-DEJA VU2

Seguimos viendo una evolución paralela del Ibex-35 en su intento de alcanzar los 12.000 puntos con lo que fue en su día el de los 10.000 puntos, de ser así deberíamos pararnos en el entorno de los 11.450 puntos y desde ese punto rebotar con fuerza.

Mi opinión es que los mercados no repiten las historias al milímetro sino que para despistarnos harán algún movimiento diferente, personal mente no me gustan los juegos de adivinos por eso mantendré mi posición alcista mientras se mantenga la tendencia y si cambia a tendencia bajista pues estaré corto o fuera del mercado.

FOREX

Ya lo contábamos el Viernes y vemos que no nos hemos equivocado, al final los mercados son como una goma elástica cuando la estiras mucho de un lado al final te tira hacia el otro. Por suerte tenemos nuestro S.A.B que nos dice siempre donde debemos estar en el vaivén de los mercados.

NUEVA ETAPA

A partir del próximo Lunes iniciaremos análisis diarios de Valores del Ibex-35 y del mercado continuo, también incluiremos tanto materias primas como divisas e índices internacionales.

En nuestros comentarios analizaremos la tendencia actual y haremos una referencia al historico de tendencias , ademas palntearemos una simulación de como hubiera funcionado una especulación usando nuestro Sistema Automatico (S.A.B.), como es lógico en algunos casos sera positiva y supongo que en muchos también negativa, ya veremos.

Como marca de la casa y propio de nuestra metodología no utilizaremos graficos, únicamente el precio del valor, los datos de nuestro Sistema y las señales de tendencia.

Aceptamos y agradecemos sugerencias de valores o índices a analizar.

ANTICIPO-BANKINTER

Os daré un pequeño anticipo del valor que analizaremos el Lunes, se trata de Bankinter que hoy esta de moda.Los que tengáis el S.A.B. ya sabréis en que tendencia esta y desde cuando, el resto pensara que seguramente después de bajar hoy casi un 5 % habrá cambiado a Tendencia bajista,no.

PUES NO, Señores esta en Tendencia Bajista consolidada ( 3-red) pero desde el día 1 de Octubre. El Lunes ampliaremos la información.

MERCADOS-FOREX

Ayer comentabamos la apatia de los mercados, hoy tenemos mas de los mismo.No nos sorprenderia un movimiento brusco la proxima semana, lo que no sabemos es hacia que lado. Recuerden el deja- vu y repasen los movimientos que nos quedan, a ver si se repiten los del nivel 10.000, supondria un buen momento de compra a bajo riesgo.

Mercado Forex totalmente estable y calmado, se aplica lo mismo que comentamos del mercado de acciones, no nos sorprenderia un movimiento para asustarnos, al fin y al cabo estamos cerca de Halloween,no.

HISTORIA REPETIDA- DEJA VU

" Las historias se repiten en Bolsa", es cierto que pueden darse situaciones que nos recuerden a algunas secuencias vividas en el pasado, no obstante no hemos de caer en el error de considerar el pasado como dogma de fe ni pensar que lo que sucedió en su día tiene que volver a repetirse.

Los que tengan el S.A.B. (si no pueden mirar cualquier serie histórica del Ibex-35) verán como el día 12 de Junio de este año tuvimos un primer intento de asalto a los 10.000 puntos ya que cerramos en 9.714 puntos, ese día nuestro margen de cambio a tendencia bajista era de casi el 9 %.
Después de unos días arriba y abajo el día 1 de Julio nos quedamos aun mas cerca del emblemático nivel , cerramos a 9.903 puntos y el margen había bajado ya solo era del 6,81 %.

Tras unos días de bajadas el 10 de Julio nos quedamos en el punto mas cercano al cambio de Tendencia, cerramos a 9.344,9 puntos con un misero margen del 0,10 % de cambio a tendencia bajista.

Como recordaran el 10 de Julio ha sido uno de los mejores puntos de entrada en la actual tendencia alcista, además según nuestra metodologia era un punto de bajo riesgo.

Todo esto es pasado y por supuesto el pasado no tiene por que repetirse, al menos al milímetro claro.

MERCADOS-FOREX

Jornada de transición donde ni los compradores tienen fuerza para comprar mas, ni los vendedores estan dispuestos a vender.

En nuestro intento por llegar a mas personas y poder difundir nuestra metodologia te agradeceriamos el que participares en nuestra encuesta, para hacer mas atractivo e interesante nuestro blog, asimismo tambien agradecemos cualquier comentario en ese sentido.

GESTORES DE FONDOS

Ayer les hablaba del producto de mayor progresión mundial y del que seguramente dentro de unos años todos hablaremos los ETF, hoy me hago una pregunta en voz alta ¿ que hacen los gestores de Fondos de Inversión y de Banca Privada ?.

Se que cobran sueldos de infarto y que seguramente están entre los profesionales mejor cualificados, pero sigo sin saber que gestionan o que asesoran y a quien.

Alguien de Ustedes conoce un Fondo Inversión que lo haga habitualmente mejor que el mercado, o simplemente se limitan a evolucionar a su son, algún gestor de Banca Privada les ha gestionado su cartera y han obtenido resultados mejores que los indices.

Señores la Bolsa y los Mercados son un jungla, no hay piedad, los análisis y los discursos maravillosos sirven de poco, no me convence que una gestora me diga que si el mercado sube mi fondo lo hara y que si baja pues ya se sabe es normal que su fondo baje.

Cualquiera de las personas que ha hecho el curso de "Seguimiento de Tendencias" y dispone de un "S.A.B" lo puede hacer como mínimo igual e incluso mejor que estos gestores de alto standing, si no hagan la prueba unicamente han de ser disciplinados y seguir la tendencia .

MERCADOS

En estos momentos coincido con Jim Rogers, uno de los analistas fundamentales mas reputados bueno mejor dicho no es un analista es un inversor, según el si la situación económica mundial mejora las materias primas serán una buena inversión y si la situación económica no mejora también. Estoy de acuerdo con su análisis a pesar de que mi única guia es el precio y mi horizonte el hoy.

Respecto a los mercados de Bolsa sigo viendo debilidad ( salvo en el nasdaq100-QQQ*) a pesar de que las tendencias siguen siendo claramente alcistas.

FOREX

Tendencia bajista del dolar respecto al resto de monedas desde hace meses, no obstante los caminos no son siempre en linea recta a veces paramos a repostar o incluso, para despitar a los que nos persiguen sin demasiada convicción, amagamos con un cambio de sentido, aunque no siempre claro.

RUSELL 2.000

IWM

• Inicio actual Tendencia Alcista : 12/05/2.010


• Cotización de "IWM" al inicio tendencia : 71,62 $


• Ultimo cierre : 71,62 $


• Beneficio de la actual tendencia utilizando el S.A.B. :

.

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GLOSARIO.
Inicio de la actual tendencia : Fecha en que nuestro Sistema Automático Basico ( SAB) dio señal de inicio de la tendencia.
Cotización de la acción el día de inicio de la tendencia : Precio de cierre de la acción el dia de referencia.
Beneficio de la actual tendencia utilizando el SAB : Rentabilidad que hubieramos obtenido especulando a favor de la tendencia desde el día que esta se inicio.NO INCLUIMOS DIVIDENDOS
Nota : Puedes obtener tu propio SAB al inscribirte en nuestro curso de "Seguimiento de Tendencias", mas información a jordi@bolsaymercados.com

LA HISTORIA DE AYER

A veces es mas facil trasmitir un mensaje con una historia que intentar hacerlo directamente ya que nos podemos poner en el papel de los personajes.

A muchos inversores nos hubiera gustado ser como nuestro amigo Antonio Medio y haber comprado las acciones del Santander en uno de sus punto mas bajos , una vez que el valor empieza a subir la mayoria de personas no nos apuntamos a la tendencia por la sensación de la oportunidad perdida, a todos nos cuesta comprar algo a 6€ cuando hace una semanas valía 4 € y menos aun cuando dentro de un mes valga 8 €.

Muchas veces nos limitamos a no comprar esa acción y esperar, cuando todo el mundo nos cuenta el gran negocio que ha hecho y lo fácil que es llega un momento en que ya no podemos mas, nos hartamos de esperar y "plas" compramos, ese punto es el que utilizan los "contrarian" para vender.

La historia no ha acabado pero les aseguro que nuestro amigo Marcos el Suizo, que quizás espero demasiado para comprar, tiene muy claro lo que quiere y pone toda su carne en el asador, por lo que me han comentado de el no creo que tarde mucho en buscar una nueva inversión o quizás no, continuara....

MERCADOS

Seguimos viendo debilidad del Ibex-35 respecto a los índices americanos, tendrá algo que ver la devaluación del dolar o quizás nuestra situación económica, no creo. Bueno nosotros como siempre con un único objetivo " la tendencia" y una única referencia "el precio", las tendencias alcistas de momento intactas salvo a nivel nacional donde Iberdrola esta a punto de acompañar al Popular en la tendencia bajista, veremos que pasa el Lunes.

FOREX

Os recomiendo que os bajéis la cuenta de practica gratuita de nuestros patrocinadores de Forex " FXCM" , yo la he probado y os aseguro que es muy interesante, además nos permite invertir en paper-trade ( de mentirijillas vamos).

TRES PRIMOS

Les contare la historia de tres primos que recibieron una herencia hace aproximadamente seis meses, su idea inicial era invertir en tres apartamentos en Lloret de Mar, como se hablaba tanto del estallido de la burbuja inmobiliaria decidieron no comprarlos y administrar los 250.000 € que les dejo su difunta tieta Montserrat.

El mayor de los tres Juan Seguro decidió depositar su herencia en una Caja de Ahorros, le asustaron con la crisis bancaria y decidió ir a “ La Caixa” donde contrato un plazo fijo a seis meses por el que le pagaron un 4 %, esta semana ha vencido y el gestor personal de su oficina le propone renovar el deposito al 1,75 %.

El segundo Antonio Medio siempre esta informado y conoce a todo el mundo, entre sus aficiones esta la bolsa, se sabe todas las recomendaciones y chivatazos .Lo tuvo muy claro desde el principio y compro 1.000 acciones del Santander a 4,5 €, el resto del dinero lo deposito en su Banco al 6 %.

Por ultimo Marcos el Suizo, todo el mundo le llama así por que sus padres emigraron hace años a Suiza, decidió esperar a ver como evolucionaba la situación , dejo el dinero en una cuenta remunerada al 3 %. Cuando estuvo convencido de la subida de Bolsa decidió invertir todo el dinero de la herencia comprando 25.000 acciones del Santander a 10 €, por supuesto acciones recomendadas por su primo Antonio Medio.

Hoy se han ido a comer a un Restaurante del Puerto, han repasado cada una de sus inversiones, Juan Seguro ha incrementado su dinero en 4.100 €, por su parte Antonio Medio si liquidara sus acciones tendría un beneficio global de 13.000 € y si las liquidara Marcos su beneficio seria de mas 37.500 €.

MERCADOS

Recientemente hemos incluido en nuestra pagina de Tendencias un nuevo indicador que corresponde a la rentabilidad de las ultimas 15 sesiones de un valor, así sabemos quienes son los valores mas fuertes en el corto plazo. Repasaremos los que a cierre de ayer han sido los mas rentables según este indicador.

1. Rusia - RSX* : 18,58 %
2. Brasil - EWZ*: 15,99 %
3. Petroleo - USO* : 13,56 %
4. Plata - SLV* : 11,56 %

De los valores españoles que analizamos destacan:

1. Santander : 3,17 %
2. BBVA : 2,98 %

FOREX

No nos gusta recordar nuestros éxitos por que así no tenemos que recordar nuestros fracasos, pero por esta vez haremos una excepción, a los que les interese el mercado de divisas lean nuestros comentarios anteriores sobre el dolar australiano, señores no me cansare de insistir que nuestra metodología alcanza su máxima eficacia en mercados tendenciales y sin duda Forex lo es.

Recientemente hemos incluido la relación EUR/JPY y pese a los pocos dias del histórico estamos apunto de ver un cambio de tendencia del Euro, según datos de hoy el euro habría cambiado a tendencia alcista respecto al yen japones.

IBEX-35 CERCA DE MAXIMOS

Después de la subida de hoy estamos muy cerca del máximo del Ibex-35 del día 28 de Septiembre, donde cerramos en 11.891 puntos. La tendencia alcista sigue plenamente vigente ,aunque como comentamos en nuestro curso de Seguimiento de Tendencias , si una tendencia no se mueve hacia arriba en realidad retrocede o mejor dicho pierde fuerza.

Mejor vamos a los datos concretos, extraídos de nuestro Sistema Automático SAB, el día 28 de Septiembre cuando alcanzamos máximo anual el cambio de tendencia del Ibex-35 se situaba en 10.888 puntos, después de la subida de hoy el cambio de tendencia se sitúa en 11.273 puntos. De momento no hemos de preocuparnos por un cambio a tendencia bajista ya que a pesar de la diferencia respecto al ultimo máximo, el margen de un 5 % sigue siendo muy importante.

Podéis consultar las tendencias de los valores mas importantes del Ibex y del Euro/dolar en nuestra pagina de Tendencias.

CURRY TRADE

La mayoria conoce el funcionamiento de las hipotecas en divisas, por si alguien no las conoce son simplemente hipotecas normales y corrientes con la peculiaridad que se contratan en otra divisa, en lugar de devolver al Banco euros le tendremos que devolver Dolares Americanos o Yen Japoneses.

El objetivo de esas hipotecas era beneficiarse de los bajos tipos de interes de la divisa en cuestion, mientras que en el euro teniamos tipos de interes mas elevados en divisas como el Yen el interes era del 1 % o incluso menos.

Este tipo de operativa, en la que nos aprovechamos de la diferencia de tipos de interés, también se utilizo en el mercado Forex, no hacia falta constituir una hipoteca simplemente vendiendo cualquier divisa con mayor tipo de interés respecto al Yen automaticamente recibíamos ingresos por la diferencia, técnicamente se denomino " curry trade ".

Algo parecido esta pasando ahora con las divisas de paises emergentes con tipos de interés superior, como contábamos hace días con el dolar australiano, simplemente comprando esas divisas tenemos dos posibles ingresos uno por la revalorización de la divisa y otro por el diferencial de tipo de interés.

Ojo, siempre hemos de tener en cuenta que al especular con divisas vía Forex o al contratar una hipoteca en divisa nuestro principal ingreso y nuestro principal riesgo es el tipo de cambio.

SCHOOL OF FISH

La mayoría de índices de bolsa y acciones individuales se comportan como esos bancos de peces que vemos en los documentales, cuando uno sigue una dirección el resto le sigue, es cierto que todos los peces siguen el mismo sentido a pesar de que la velocidad de cada uno de ellos sea diferente.

Siempre intentaremos ir a favor de la tendencia global del mercado y buscar dentro de esa tendencia los índices y valores mas rápidos y mas fuertes.

Siempre puede haber peces que vayan por libre, pero son la excepción.

MERCADOS

Divergencia entre los mercados americanos y el Ibex-35, mientras que los primeros están batiendo máximos de las ultimas semanas el Ibex-35 se esta quedando atrás, de momento le esta costando mucho alcanzar y superar el máximo de cierre del día 28 de Septiembre donde alcanzamos los 11.891 puntos.

FOREX

Incluimos en el conjunto de divisas que analizamos la relación Euro respecto al Yen, muy interesante sobre todo para las personas que contrataron en su día hipotecas en esta divisa, Tendencia bajista clara del Euro respecto al Yen.

QUE PASO CON EL NIVEL 10.000

Ayer contábamos las veces que hemos alcanzado el nivel 12.000 puntos en el Ibex-35, hoy quiero recordaros algunos de mis comentarios en el mes de Junio de este año cuando estábamos intentando superar otro nivel significativo el de los 10.000 puntos.

Los comentarios corresponden a la entrada del 26 de Junio:

1. Lunes 1 Junio - " Que hacer" - Ibex a 9.630 puntos.
2. Lunes 8 Junio - " Ibex-35 Tarjeta Amarilla" - Ibex a 9.396 puntos.
3. Martes 9 Junio - " Sigue el Baile " - Ibex 9.497 puntos.
4. Miércoles 10 Junio - " 3,2,1.. Despegamos" - Ibex 9.627 puntos.
5. Jueves 11 Junio - " Tocando máximos anuales" - Ibex 9.708 puntos.
6. Viernes 12 Junio - " Entramos en Boxes" - Ibex 9.714 puntos.
7. Lunes 15 Junio - " Volvemos a 9.500 puntos " - Ibex a 9.518 puntos.
8. Miércoles 17 Junio - " Cambio Tendencia o Pull-back" - Ibex a 9.283 puntos.
9. Jueves 18 Junio - " Osos contra Toros" - Ibex a 9.384 puntos.
10. Viernes 19 Junio - " Ganan los Bulls " - Ibex a 9.580 puntos.
11. Lunes 22 Junio - " Puyazo al toro " - Ibex a 9.338 puntos.
12. Jueves 25 Junio - " La Resistencia " - Ibex a 9.667 puntos

Finalmente el 17 de Julio alcanzamos y superamos el nivel 10.000 puntos.

MERCADOS

La situación de los mercados americanos y europeos la vemos como de stand-by, por un lado no retroceden ya que la tendencia es muy fuerte y nadie quiere quedarse descolgado del mercado, pero por otro lado le falta energía para despegar, aun no hemos superado los máximos del 16 de Septiembre. En cuanto al mercado español tenemos un escenario parecido, si consultan nuestra pagina de tendencias veran que en las ultimas 15 sesiones el unico valor que presenta una revalorización significativa es Telefonica.

En cuanto a las materias primas la situación es muy parecida, el petróleo se ha instalado en los 70 $ el barril desde hace semanas, únicamente lo vemos oscilar hacia arriba y hacia abajo, algo parecido pasa con los productos agrícolas.

FOREX

Después de las fuertes bajadas del dolar en los últimos días es probable que veamos algunas sesiones de consolidación de los niveles, no obstante las tendencias del dolar son claramente bajistas respecto al resto de divisas que analizamos.

NIVEL 12.000

Cuando hablamos de nivel 12.000 no nos referimos a ninguna montaña ya que el pico mas alto de nuestro planeta es el Everest y no llega a esa altura, nos estamos refiriendo a un nivel muy emblemático de nuestro Ibex-35 y son los 12.000 puntos.

Hagamos un poco de historia para saber en que momentos y durante cuanto tiempo hemos estado por encima de ese nivel:

1. La primera vez que alcanzamos los 12.000 puntos fue el 10 de Febrero del año 2.000 estuvimos únicamente dos meses por encima, los perdimos , tardamos mas de seis años en recuperarlos.


2. La segunda vez fue el 5 de Mayo del 2.006 ,solo duramos cinco días superando ese nivel.


3. Por fin los volvimos a alcanzar y esta vez con mas fuerza el 16 de Agosto del 2.006, estuvimos casi dos años por encima del nivel 12.000, fue la época del máximo histórico del Ibex-35 el día 11/12/2.007 cuando alcanzamos los 15.890,50 puntos.


4. El día 11/8/2.008 los perdimos, no los hemos vuelto a recuperar, de momento claro.

Bueno aquí rompemos uno de los mitos de Bolsa que dice que a " largo plazo siempre se gana", en nuestro ejemplo si una persona hubiera invertido en Febrero del año 2.000 parte de sus ahorros en el Ibex-35, casi diez años después aun no ha recuperado su inversión.

Nota : Todos los datos son con precios de cierre.

MERCADOS

Uno de los conceptos que tengo muy claro a la hora de invertir es seleccionar los valores mas fuertes, es decir el que ha obtenido una mejor rentabilidad tiende a seguir por ese camino al tener mas fuerza que el resto.

A veces nos pueden sorprender estos valores con algún pull-back y podemos llegar a pensar que ha perdido el ímpetu de antaño, pero casi siempre seguiran siendo los mas fuertes y dándonos alegrías, en muchas ocasiones he hablado de países emergentes y ricos en materias primas como mis favoritos, están que se salen, algunos con rentabilidades anuales superiores al 100 %.

Tengan en cuenta que no estamos hablando de valores en concreto, sino fondos cotizados compuestos por una cesta de valores del pais.

FOREX

Debilidad generalizada del dolar respecto al resto de monedas, atención a nuestro comentario de los mercados ya que los países ricos en recursos naturales pueden ser los proximos lideres, por tanto sus monedas serian las mas interesantes para invertir.

Piensen en la operativa Forex como parte de su inversión, estamos hablando de un mercado abierto 24 horas donde el seguimiento de tendencias alcanza su máxima expresión.

FLASH FORWARD

Alguno de Uds. vio ayer en canal cuatro el estreno de una nueva serie americana llamada "flash-forward", bueno si no la vieron les comentare que en el primer capitulo cuentan que durante dos minutos toda la población mundial sufre un desvanecimiento, en ese tiempo todo el mundo tiene una visión del futuro a seis meses vista, creo que de marzo del 2.010. Descubren que algunas personas en esa visión del futuro próximo estaban viendo las noticias y muchos de ellos descubren que " El Dow-Jones seguirá subiendo ".

Algo parecido me sucede a mi cuando escucho algunos gurus o analistas fundamentales , por ejemplo uno de los mas reputados es Jim Rogers, hace meses que nos anticipa que los productos agrícolas subirán notablemente y que los proximos potentados mundiales ya no serán los magnates del petróleo sino los agricultores.

Señores he de confesar que estoy convencido de que esa visión de futuro es cierta y que lo veremos hacerse realidad mas tarde o mas temprano, pero mientras tanto los productos agrícolas salvo el azúcar están muy deprimidos, y la tendencia de nuestro ETF agrícola DBA es bajista.

Por eso prefiero seguir mis sistemas que confiar en las visiones o en los visionarios.

MERCADOS

Estamos en unos niveles de consolidación en los índices internacionales, si tomamos como índice de referencia mundial al S&P 500-SPY* este hizo máximo el día 16 de Septiembre y desde entonces nos estamos moviendo en un margen muy pequeño, los mercados siguen presentando fortaleza y las tendencias de todos los índices son alcistas ( 2-black).

El único índice que tenemos en tendencia bajista es Japon-EWJ, pero no es de extrañar en un país donde los mercados llevan mas de 20 años sin recuperarse.

FOREX

Si tuvieramos que elejir la divisa que esta presentando mas fortaleza de las que analizamos desde nuestro blog, esa es sin duda el dolar australiano en relación con el dolarUSA.

En lo que llevamos de años presenta un rentabilidad del 23,89 % , si ademas le añadimos el atractivo de un mejor tipo de interes estamos ante una moneda muy interesante para mantener posiciones en cash.

Por si alguien esta interesado seria el proceso inverso a las personas que se hipotecaron en Yen, seria hacer un deposito en dolares australianos y cobrar los intereses en esa moneda .

NUEVA ETAPA

En nuestro intento por hacer cada día mas interesante nuestro blog vamos iniciar a partir de hoy dos nuevas secciones, mantendremos la sección principal de nuestro blog donde tratamos temas varios, desde darnos un poco de autoestima como con la entrada de hoy, a diferentes temas de opinión, estrategias, formación etc.

Inauguramos una nueva sección diaria destinada a hablar exclusivamente de los mercados tanto nacionales como internacionales, si alguno de los lectores tiene interés en que tratemos algún valor o mercado en concreto lo puede sugerir a través de comentarios.

Y como comentamos ayer también incluiremos en nuestra entrada diaria una sección del mercado FOREX, sin duda el mercado de mayor potencial en todo el mundo y en el que esperamos se produzcan grandes oportunidades de especulación.

SISTEMA AUTOMATICO BASICO

Hoy nos vamos a dar un poco de autobombo, lo primero es destacar lo efectivos que son nuestros sistemas, si señores esos sistemas que ustedes pueden seguir diariamente en nuestra pagina de tendencias.

Como muestra un botón , nuestro SAB nos ha dado en lo que llevamos de año únicamente dos señales de tendencia en el Ibex-35, una bajista el día 14 de enero del 2.009 y otra alcista el día 2 de Abril del 2.009.

Les puedo asegurar que durante estos meses he estado muchas veces a punto de opinar e incluso actuar de forma diferente a lo que marcaban nuestros sistemas, pero como comentamos en nuestro curso de "Seguimiento de Tendencias" la disciplina y cumplir las normas es vital para tener éxito en los mercados.

No se engañen nuestro sistema es básico, pero eso lo hace mas efectivo, las señales son claras y concretas.

Nuestro sistema no es ni bueno ni malo lo que si es incuestionable, dado que lo único que hace es un calculo matemático en función de otro dato irrefutable, el precio de la acción.

MERCADOS

Todos nuestros sistemas han mantenido las tendencias alcistas en el retroceso de los últimos días, como viene siendo habitual el Ibex-35 se ha mantenido fuerte en la tendencia alcista.

Dos de los países que se están comportando mejor en las ultimas semanas, y que en los últimos días practicamente no han notado los retrocesos son Brasil-EWZ* y Rusia-RSX*.

Estamos hablando de dos países con economías emergentes y además ricos en recursos naturales, si bien muchas veces comentamos que los índices de bolsas internacionales se mueven al unisono lo cierto es que el movimiento es en el mismo sentido pero la velocidad muy diferente.

Tambien significativo el despegue de los metales preciosos, tanto el oro en maximos historicos como la plata, el precio de las materias primas esta estrechamente relacionado con el precio del dolar, ya que practicamente todas las materias primas se negocian en dolares.

FOREX

El cruce de divisas con mas volumen a nivel mundial es sin duda la relación dolar/euro, como seguidores de tendencias únicamente tenemos en cuenta el precio en nuestro análisis, desde hace meses la tendencia del dolar es bajista respecto al euro.

La actual tendencia se inicio en Marzo y desde entonces el euro ha ido subiendo escalones en su carrera respecto al dolar.

Si alguien esta interesado en mayor información sobre operativa FOREX le agradeceriamos se comunicara con nosotros via comentarios.

CONSOLIDAMOS

Después de cuatro días seguidos de bajadas es normal que hoy toque subir, como hemos comentado en alguna ocasión el mercado se suele comportar como una goma elástica, cuando la estiramos mucho hacia un lado tiende a contraerse al lado inverso.

Esto también sucedió en la anterior tendencia bajista, recordaran días de fuertes subidas cuando estábamos en plena tendencia , no tienen mas que ir al histórico del Ibex-35 y verán revalorizaciones como la de un 9,42 % el día 29/10/08 o del 8,13 % el día 24/11/08.

Si analizamos los datos de nuestra pagina de tendencias vemos que Popular ha sido el único valor que ha cambiado a tendencia bajista, el resto de valores siguen manteniendo con cierta solidez las tendencias alcistas.
No obstante hay un dato que nos llama la atención y es la creciente debilidad de BBVA, estaremos muy atentos a la evolución de ese valor ya que lo consideramos un líder de mercado.

CURRENCIES- DIVISAS

Iniciamos una nueva sección, que pretendemos sea diaria, dedicada exclusivamente a tratar la evolución de las tendencias de las diferentes divisas, piensen que el mercado de currencies también denominado FOREX es el mas importante del mundo en cuanto volumen se refiere, es un mercado abierto las 24h del día y que en la coyuntura actual esta teniendo un fuerte protagonismo.

Hace unos días hemos incluido la cotización del Euro vs. Dolar en nuestra pagina de tendencias y pretendemos ampliarla a otras divisas en las proximas semanas.

En nuestro comentario de mañana analizaremos en profundidad el par de monedas mas importante del mundo EUR/DOLAR.

ULTIMA HORA

Espero que no tenga nada que ver con las olimpiadas pero EWZ* brasil esta subiendo 1,80 %.

Señores, y que luego digan que los mercados no se anticipan ( 18h 50 minutos), la proxima vez sera.

*ETF

OPORTUNIDAD O ESPERA

Para los que sigan nuestro blog de tendencias ya tenemos el primer valor en tendencia bajista, como hemos comentado en ocasiones anteriores siempre nos fijaremos en los lideres del mercado que serán los que nos indicaran un cambio global de tendencia .

Una de las cuestiones que planteamos en el ultimo curso es en que punto podemos entrar en el mercado cuando la tendencia ya esta iniciada y consolidada , yo personalmente prefiero que estas situaciones de pull-back ( 1-red) se estabilicen y volvamos a una situación normal , la señal que los seguidores de tendencias denominamos ( 2-black).

No obstante, hace unos días publicamos cual fue uno de los mejores momentos para entrar en el mercado y obtener ganancias en un plazo de 15 sesiones, según nuestro SAB ese dia fue el 10 de Julio de este año, recordemos que ese día la situación era muy parecida a la actual, donde nos quedamos a un 0,10 % de un cambio a tendencia bajista.

Desde el Seguimiento de Tendencias no pronosticamos ni intentamos adivinar el futuro, de momento la situación en los índices internacionales sigue siendo alcista, si nuestros sistemas dan cambio de tendencia seremos los primeros en publicarlo.

ULTIMA HORA - IBEX

Nuestro S.A.B ha dado señal de alerta (1-red) en el Ibex-35 con el cierre de ayer, la ultima señal de alerta la tuvimos el pasado día 25 de Septiembre y duro un solo día.

Respecto a la bajada de hoy ya hemos visto en varias ocasiones retrocesos de este calibre e incluso mayores, en la mayoría de casos han sido buenas oportunidades para apuntarse a la tendencia alcista vigente.

La historia no tiene por que repetirse, seguiremos atentos a nuestros sistemas y si la tendencia cambia a bajista, pues media vuelta.

Pueden consultar los datos actualizados a 30/09/09 en nuestro blog de Tendencias.

DIVISAS - CURRENCIES

El Seguimiento de Tendencias no sirve unicamente para la inversión en acciones, de hecho se puede aplicar a cualquier producto cotizado.

Uno de los ámbitos en que funciona mejor nuestra metodología es en la especulación con divisas, cuando analizamos las tendencias de las divisas estas suelen ser mas duraderas y en términos generales mas "fiables" que las de las acciones, cuando decimos fiables no queremos decir que sean menos arriesgadas ya que toda inversión lo es.

Desde BolsayMercados seguimos la evolución de varias divisas, las mas importantes son el Euro y el Yen respecto al dolar, recientemente hemos incluido la del dolar en nuestra pagina de tendencias.

Para los no iniciados han de saber que las divisas siempre cotizan en cruces, cuando decimos que el Euro esta en tendencia alcista respecto al dolar nos referimos exclusivamente a ese cruce o pareja, ya que podría darse el caso de que el € este en tendencia alcista respecto al dolar pero bajista respecto a otra moneda.

Al mismo tiempo que una de las monedas esta en una tendencia la otra moneda del cruce lo esta en la tendencia contraria.

Hace unos años se puso de moda el endeudarse en otras divisas aprovechando tipos de interés mas bajos, lo que no tuvieron en cuenta esas personas era que asumían dos riesgos por un lado la variación de los tipos de interés y por otro el de tipo de cambio.